1. ДЕБИТОР И ДЕБИТОРСКАЯ ЗАДОЛЖЕННОСТЬ
Дебитор – это должник (от латинского слова debitum – долг, обязанность), одна из сторон гражданско-правового обязательства имущественной связи между двумя или более лицами.
Дебиторская задолженность – это сумма долгов, т. е. элемент оборотного капитала, причитающихся организации от юридических или физических лиц. Еще ее называют обездвижением собственных оборотных средств. Возникновение дебиторской задолженности при системе безналичных расчетов представляет собой объективный процесс хозяйственной деятельности предприятия. В отличие от производственных запасов и незавершенного производства, которые сложно резко изменить путем принятия того или иного решения, дебиторская задолженность полностью зависит от политики предприятия относительно покупателей и продукции.
По характеру образования дебиторская задолженность делится на нормальную и неоправданную (отсроченную или текущую и просроченную). Неоправданной дебиторской задолженностью считается та, которая возникла в результате нарушения расчетной и финансовой дисциплины, имеющихся недостатков в ведении учета, ослабления контроля за отпуском материальных ценностей, возникновения недостач и хищений (товары отгруженные, но неоплаченные в срок, задолженность по недостачам и хищениям и др.).
Дебиторская задолженность – важный компонент оборотного капитала. Дебиторская задолженность является активом предприятия, который связан с юридическими правами, включая право на владение. Известно, что в составе активов организаций дебиторская задолженность имеет стоимость и играет достаточно важную роль в сфере предпринимательской деятельности. Дебиторская задолженность не обладает функцией товара, следовательно, продаваться может только уступка права требования, а она, в свою очередь, имеет цену лишь в случае появления потребительской стоимости, которая проявляется у покупателя в результате своевременного погашения дебиторской задолженности покупателя, возникшей по другой сделке, а также в случае предотвращения убытков, получения от дебитора выгодных покупателю товаров (услуг), установления контроля над дебитором.
Права на выгоду или потенциальные услуги должны быть законны или иметь юридическое доказательство возможности их получения. Договор купли-продажи позволяет определить вероятную будущую выгоду. Но если покупатель не внесет определенную сумму погашения дебиторской задолженности, то продавец фактически не теряет контроль над ресурсами, то есть потенциальным поступлениям, и, следовательно, актив перестает быть активом.
Нас интересует только выручка от продаж, которая является единственным средством для погашения всех видов кредиторской задолженности.
2. УЧЕТ ДЕБИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТИ. ОРГАНИЗАЦИЯ УЧЕТА. ФАКТОРЫ, ВЛИЯЮЩИЕ НА РОСТ ДЕБИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТИ
Основными задачами анализа дебиторской задолженности являются:
• проверка реальности и юридической обоснованности числящихся на балансе предприятия сумм дебиторской задолженности;
• проверка финансовой дисциплины и соблюдения правил расчетов;
• проверка наличия оправдательных документов при совершении расчетных операций и правильности их оформления;
• проверка правильности получения сумм за отгруженные материальные ценности и полноты их списания;
• проверка своевременности и правильности оформления и предъявления претензий дебиторам, а также организация контроля за движением этих дел и проверка порядка организации, взыскания сумм причиненного ущерба и других долгов, вытекающих из расчетных взаимоотношений;
• разработка рекомендаций по снижению дебиторской задолженности и упорядочению расчетов.
3. ОЦЕНКА ДЕБИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТИ
Дебиторская задолженность в своей сути имеет следующие существенные признаки:
• с одной стороны (для дебитора) – она источник бесплатных средств;
• с другой стороны (для кредитора) – это возможность увеличения ареала распространения его продукции, увеличение рынка распространения работ и услуг;
• третий аспект, который обычно не афишируется, – это способ отсрочки налоговых платежей по схеме «взаимных долгов».
Приступая к анализу, нужно, прежде всего, проверить расчеты с дебиторами, а также выяснить, правильно ли отражена дебиторская задолженность в балансе.
• Анализ состояния дебиторской задолженности следует начинать с анализа материалов инвентаризации расчетов с дебиторами.
• Анализ расчетов с дебиторами осуществляется в выявлении по соответствующим документам остатков и тщательной проверке обоснованности сумм, числящихся на счетах.
• Устанавливаются причины и виновники образования дебиторской задолженности, давность ее возникновения, а также реальность получения (т. е. имеются ли акты сверки расчетов либо письма, в которых дебиторы признают свою задолженность), не пропущены ли сроки исковой давности (3 года), какие меры принимаются для взыскания задолженности.
• Организуются и проводятся встречные проверки.
На основании анализа составляется справка, в которой приводятся наименования и адреса дебиторов, суммы задолженности, указано, за что она числится, с какого времени и на основании каких документов. По суммам дебиторской задолженности с истекшими сроками исковой давности в справке указываются лица, виновные в пропуске этих сроков.
Чаще всего в хозяйственной деятельности предприятия встречаются расчеты с покупателями и заказчиками за товары, работы и услуги. Эта статья занимает поэтому наибольший удельный вес в общей сумме дебиторской задолженности, показанной в балансе предприятия. При анализе этой дебиторской задолженности необходимо обратить внимание на следующее:
• имеются ли договоры на поставку продукции (выполнение работ, услуг) и правильность их оформления;
• правильно ли получены суммы за отгруженные товаро-материальные ценности.
Установив достоверность дебиторской задолженности, проанализировав данные, нужно проанализировать состав и структуру дебиторской задолженности, дать оценку с точки зрения ее реальной стоимости, распределить дебиторскую задолженность по срокам образования, определить качество и ликвидность этой задолженности.
Анализ общей дебиторской задолженности предприятия проводится по следующим основным этапам:
1. Анализ старения счетов дебиторов. Исходной информацией для его составления являются данные бухгалтерского учета по задолженности конкретных контрагентов. При этом важно получить информацию не только о сумме задолженности, но и о сроках ее возникновения. Для получения информации о просроченности задолженности следует провести анализ договоров с контрагентами.
2. Определение структуры и динамики изменения каждой статьи дебиторской задолженности предприятия.
3. Определение срока оборачиваемости дебиторской задолженности.
После общего анализа состава и структуры дебиторской задолженности необходимо проанализировать и дать ей оценку с точки зрения реальной стоимости. Это связано с тем, что не вся дебиторская задолженность может быть взыскана. Возвратность её определяется на основе прошлого опыта и текущих условий. Бухгалтерский риск состоит в том, что прошлый опыт может быть неадекватной мерой будущего убытка или что текущие условия могут быть не полностью учтены.
Следует учитывать реальные условия, например наметившуюся тенденцию роста невозврата. Поэтому целесообразно проанализировать:
• какой процент невозврата дебиторской задолженности приходился на одного или нескольких главных должников (этот процент характеризует концентрацию невозврата задолженности), будет ли влиять неплатеж одного из главных должников на финансовое положение предприятия;
• каково распределение дебиторской задолженности по срокам образования;
• были ли приняты скидки и другие условия в пользу потребителя, например, его право на возврат продукции.
Показатель качества определяет вероятность получения задолженности в полной сумме, которая зависит от срока образования задолженности.
Для характеристики возврата дебиторской задолженности целесообразно сгруппировать ее по срокам возникновения: долгосрочную и краткосрочную дебиторскую задолженность. В зависимости от конкретных условий могут быть приняты разные интервалы сроков возникновения задолженности. Наличие такой информации за длительный период позволяет выявить как общие тенденции расчетной дисциплины, так и конкретных покупателей, наиболее часто попадающих в число ненадежных плательщиков.
Нужно отметить, что рост дебиторской задолженности часто объясняется увеличением реализации продукции: если предприятие расширяет свою деятельность, то растет и число покупателей, а соответственно и дебиторская задолженность. С другой стороны, предприятие может сократить отгрузку продукции, тогда счета дебиторов уменьшаются. Следовательно, рост дебиторской задолженности не всегда оценивается отрицательно.
Ниже представлен образец таблицы видов задолженности по различным классификационным признакам:
Независимо от контролирующих мер со стороны предприятия с целью избежать продажи продукции неплатежеспособным покупателям в бухгалтерии ведется соответствующий журнал-ордер или ведомость учета расчетов с покупателями и заказчиками. На основании ведомости осуществляется ранжирование задолженности по срокам оплаты счетов, помогающее предприятию определить политику в области управления дебиторской задолженностью (активами) и расчетными операциями.
Все счета к получению классифицируются по следующим группам:
• срок оплаты не наступил;
• просрочка от 1 до 30 дней (до 1 месяца);
• просрочка от 31 до 90 дней (от 1 до 3 месяцев);
• просрочка от 91 до 180 дней (от 3 до 6 месяцев);
• просрочка от 181 до 360 дней (от 6 месяцев до 1 года);
• просрочка от 360 дней и более (более 1 года).
К оправданной относится задолженность, срок погашения которой не наступил или составляет менее одного месяца. К неоправданной относится просроченная задолженность покупателей и заказчиков. Чем больше срок просрочки, тем вероятнее неуплата по счету. Отвлечение средств в эту задолженность создает реальную угрозу неплатежеспособности предприятия и ослабляет ликвидность его баланса.
Счета, которые покупатели не оплатили, называются сомнительными (безнадежными) долгами. Безнадежные долги означают, что с каждого рубля, вложенного в дебиторскую задолженность, не будет возвращена определенная часть средств. Наличие сомнительной дебиторской задолженности свидетельствует о несостоятельности политики предоставления отсрочки в расчетах с покупателями. Для выявления реальности взыскания долгов, носящих сомнительный характер, необходимо проверить наличие актов сверки расчетов или писем, в которых дебиторы признают свою задолженность, а также сроки исковой давности. По долгам, не реальным к взысканию, в установленном порядке формируется резерв по сомнительным долгам. При наличии оправдательных документов безнадежные долги погашаются путем списания их на убытки предприятия как дебиторской задолженности, по которой истек срок исковой давности.
Как правило, оценка дебиторской задолженности становится нужна:
• при проведении финансовой эффективности предприятия;
• при переуступке дебиторской задолженности;
• при обращении взыскания на имущество должника. В ходе экспертизы по оценке дебиторской задолженности предприятия учету подлежит следующее:
• финансовое состояние дебитора;
• наличие обеспечения исполнения денежного обязательства, права требования, по которому составляют дебиторскую задолженность;
• просроченность дебиторской задолженности;
• потенциальный спрос на дебиторскую задолженность.
При оценке дебиторской задолженности следует иметь в виду, что, достигая величины 30 % от реальных активов баланса предприятия, дебиторская задолженность может существенным образом влиять на формирование конечных показателей экономической деятельности предприятия, а так-же на формирование рыночной стоимости бизнеса (акций, отдельных активов) предприятия.
В мировой практике рыночных отношений считается, что чем выше величина дебиторской задолженности в балансе предприятия, тем выше ликвидность этих активов и, как следствие, выше платежеспособность такого предприятия. Однако практика российских предприятий показывает, что в действительности может иметь место прямо противоположная тенденция.
4. РАЗМЕР ДЕБИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТИ
При формировании кредитной политики нужно определить максимально допустимый размер дебиторской задолженности как в целом для компании, так и по каждому контрагенту (кредитный лимит). Рассчитывая эти показатели, компания в первую очередь ориентируется на свою стратегию (увеличение доли рынка требует большего кредитного лимита, чем удержание своей рыночной доли и аккумулирование свободных денежных средств).
Величина дебиторской задолженности определяется многими разнонаправленными факторами. Условно эти факторы можно разделить на внешние и внутренние.
Внешние факторы не зависят от организации деятельности предприятия, и ограничить их влияние менее возможно, а в отдельных случаях практически невозможно. К внешним факторам следует отнести: спад производства; уровень инфляции; вид продукции – если это сезонная продукция; насыщенность рынка данным видом продукции.
Внутренние факторы целиком и полностью зависят от профессионализма финансового менеджмента компании, от владения им искусством управления дебиторской задолженностью.
Количественная величина дебиторской задолженности определяется двумя факторами:
1. Объемом реализации работ и услуг в кредит.
2. Средним промежутком времени между реализацией товаров и услуг и фактическим получением выручки.
Задолженность должна подтверждаться следующими документами:
• договором между кредитором и дебитором с приложением первичных документов, подтверждающих собственно возникновение задолженности и время ее продолжительности (накладные, счета-фактуры и т. д.);
• акты сверки дебиторской задолженности, оформленные надлежащим образом.
При отсутствии или неправильном юридическом оформлении этих документов вероятность оплаты контрагентом значительно снижается.
Трудность может вызывать наличие нескольких договоров с одним дебитором и частичная выплата по каждому из них, причем в произвольные сроки и по разным схемам. Например, покупатель – «сетевик». У него есть склад, куда доставляется товар от поставщика, а затем развозится по «точкам» – магазинам. Оплата производится по безналичному расчету. Клиенту удобно в платежном поручении указывать только номер договора и выплачивать «круглые» суммы, примерно равные стоимости заявки. Но и каждый отдельный магазин имеет возможность оформить заказ, оплатив наличными. В результате может возникнуть путаница в оплате. Для этого необходимо установить периодичность сверок расчетов по каждому из договоров.
Увеличение количества денег на счетах фирмы свидетельствует об укреплении ее финансового состояния. Денежная сумма должна быть такой, чтобы ее хватало для погашения всех первоочередных платежей поставщикам.
5. КОЭФФИЦИЕНТ ОБОРАЧИВАЕМОСТИ
Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности – финансовый показатель, рассчитываемый как отношение оборота компании к среднегодовой величине дебиторской задолженности. Формула расчета:
КО – коэффициент оборачиваемости;
Объем продаж – годовой оборот компании;
Средн. дебиторская задолженность – среднегодовое значение дебиторской задолженности (обычно определяется как сумма на начало и на конец года, деленная пополам, хотя возможно и более детальное изучение ее изменений в течение года).
КО показывает эффективность организации работы по сбору оплаты за продукцию или услуги. Снижение данного показателя может сигнализировать о росте числа неплатежеспособных клиентов и других проблемах сбыта, но может быть связано и с политикой расширения доли рынка. Чем ниже оборачиваемость дебиторской задолженности, тем выше будут потребности компании в оборотном капитале.
Широко распространен еще один вариант данного показателя, выражающий оборачиваемость дебиторской задолженности как среднее число дней, требуемое для сбора долгов. Этот вариант показателя называется Период сбора дебиторской задолженности (Псб). Формула расчета:
При использовании данных отчета о прибылях и убытках не за год, а за другой период, значение объема продаж должно быть соответствующим образом скорректировано.
Возможен расчет оборачиваемости для каждого отдельного клиента. Обычно он рассчитывается как отношение объема дохода (выручки) от реализации продукции (работ, услуг) к средней дебиторской задолженности по формуле:
К од – коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности;
ДР – доход от реализации продукции (работ, услуг);
ДЗ – средняя дебиторская задолженность.
Этот коэффициент показывает, сколько раз задолженность образуется и поступает за исследуемый период.
Оборачиваемость дебиторской задолженности (ОД) может быть рассчитана и в днях. Этот показатель отражает среднее число дней, необходимое для ее возврата. Рассчитывается как отношение количества дней в периоде и коэффициента оборачиваемости:
П – длительность периода;
ДЗ К – сумма дебиторской задолженности на конец периода.
Иногда оборачиваемость дебиторской задолженности называется периодом погашения дебиторской задолженности.
Следует иметь в виду, что чем больше период просрочки задолженности, тем выше риск непогашения.
Сравнение фактической оборачиваемости с рассчитанной по условиям договора дает возможность оценить степень своевременности платежей покупателями. Отклонение фактической оборачиваемости от договорной может быть результатом плохой работы по истребованию возврата задолженности, финансовых затруднений у покупателей.